Le Crédit Mutuel a intégré les enjeux environnementaux au cœur de son plan d’actions consolidé afin de permettre aux groupes régionaux d’aligner leurs activités sur les objectifs de la société et notamment de l’Accord de Paris sur le climat.

Les risques

Les risques environnementaux constituent des facteurs potentiellement aggravants des risques existants, notamment du risque de crédit, du risque opérationnel, du risque de marché et du risque de liquidité. Les canaux de transmission sont les chaînes causales qui relient les facteurs de risque climatique aux risques financiers auxquels sont confrontés les banques et le secteur bancaire.

Les canaux de transmission du risque

Catégories de risques : Risques physiques : CLIMAT AIGUS - NATURE CHRONIQUES - Risques de transition : TECHNOLOGIQUE - RÉGLEMENTAIRE - CHANGEMENT DE COMPORTEMENT DES PARTIES PRENANTES | Canaux de transmission : MACRO : Niveau systémique : effets agrégés des risques physiques et de transition sur l’économie, la stabilité financière, les prix et les politiques publiques : Hausse durable des prix de l’énergie (risque de transition), Baisse de la productivité agricole (risque physique), Effondrement par contagion des écosystèmes, Rupture des chaînes de production et d’approvisionnement - MESO Niveau sectoriel ou régional : impacts sur un secteur économique, une région, une chaîne de valeur. : Secteur automobile : transition vers des véhicules électriques, Régions côtières : hausse des sinistres et retrait des assureurs, Pollution des nappes phréatiques, Secteur agricole : perte importante des rendements - MICRO : Niveau entreprise, actif ou projet : exposition spécifique d’un site, d’un client ou d’une entreprise : Bâtiments exposés aux inondations : interruption d’activité, pertes d’actifs physiques, Entreprise fortement émettrice : hausse du prix du carbone, Entreprise polluante : obligation de remboursement des dommages, Perte de parts de marché suite à la destruction d’un site de production | Risques financiers : CRÉDIT - MARCHÉ - LIQUIDITÉ - OPÉRATIONNEL - STRATÉGIQUE - ASSURANCE DU CONGLOMÉRAT | Légende : Information liée à E1 - Changement climatique, Information liée à E4 – Biodiversité et écosystèmes
RISQUE DE TRANSITION R èglemen t ation - Tarification et déclaration du carbon e , manda t s e t r è gl e m e n t atio n d e s p r od ui t s e t s e r vi c e s exi s t a n t s , ex pos i t i o n à un l i t i g e T echnologie - R emplacement des p r odui t s et se r vices e xis t an t s a v ec des options d ’ émissions plus f aibles - I n v estissemen t s in f ructueux dans les nou v elles t echnologies Ma r ché - Modification du comportement du client - Ince r titude sur les signaux du ma r ché - A ugmen t ation du coût des matiè r es p r emiè r es RISQUE DE R E SPON S ABILITÉ ET RÉP U TA TION Changement dans les besoins des clien t s - a u gm en t at i o n d e s p r é occ u pat i o n s d e s pa r t ie s p r en a n t e s / comm e n t ai r e s n égat if s - st i gmat i sat i o n d u s e c t eur - r e co ur s juridiques et con t entieux climatique s RISQUE PH Y SIQUE Aigu - Év ènemen t s climatiques e x t r êmes Ch r onique - Changement des conditions mé t éo r ologique s , mon t ée des t empé r atu r es m o y ennes et du ni v eau de la mer RISQUES OPPORTUNITÉS Intégrationprogressivedansla gestiondes risquesexistante À terme, mesurede l’impactfinancier RISQUES ET OPPORTUNITÉS RELATIFS AUX RISQUES CLIMATIQUES Efficacité des ressources- Utilisation de modes de transportet de processus de productionet de distribution plus efficaces- Utilisation du recyclage- Bâtiments plus efficients- Réduction de l’utilisation etde la consommation d’eauSource d’énergie- Utilisation de sources d’énergieà faibles émissions- Recours à des mesures incitativesfavorables- Utilisation des nouvellestechnologies- Participation au marché du carboneProduits et services- Développement de produits et services à faible émission, de solutions d’assurance, de nouveaux produits ou services par la R&D et l’innovationMarchés- Accès à de nouveaux marchés- Retours à des incitations du secteur public- Accès à de nouveaux actifs etsites nécessitant une couverture d’assuranceRésilience - Participation aux programmes d’énergie renouvelable et adoptionde mesures d’efficacité énergétique- Remplacement/diversificationdes ressources
Source : Commission européenne Dans la mesure nécessaire à la compréhensionde l’évolution des affaires, des performanceset de la situation de l’entreprise... ... et de l’incidence de ses activités Public principal : INVESTISSEURS Public principal : CONSOMMATEURS, SOCIÉTÉ CIVILE, EMPLOYÉS, INVESTISSEURS Incidence duchangementclimatiquesur l’entreprise RECOMMANDATIONS DE LA TCFD DIRECTIVE SUR LA PUBLICATION D’INFORMATIONS NON FINANCIÈRES Incidencede l’entreprisesur le climat ENTREPRISE ENTREPRISE CLIMAT CLIMAT IMPORTANCE RELATIVESUR LE PLAN FINANCIER IMPORTANCE RELATIVEENVIRONNEMENT ET SOCIALE L’incidence del’entreprise sur le climatpeut être financièrementsignificative

Analyse de significativité

Afin d’avoir une vision holistique et bien documentée de l’incidence des risques liés à l’environnement sur les catégories de risques existantes, le groupe Crédit Mutuel a élaboré deux matrices de matérialité nationale une pour les risques liés au climat, l’autre pour les risques liés à la nature

Ces deux analyses de significativité ont été élaborées à dires d’experts, en co-construction avec les groupes régionaux et les responsables des risques concernés. Les principes méthodologiques sont détaillées dans le rapport de durabilité du groupe Crédit Mutuel.

Matrice de matérialité des risques climatiques du groupe Crédit Mutuel

Matrice de matérialité des risques climatiques du groupe Crédit Mutuel
Matrice de matérialité des risques climatiques du groupe Crédit Mutuel
Risque physique Risque de transition
Catégories de risques Court terme
< 3 ans		 Moyen terme
3-10 ans		 Long terme
> 10 ans		 Court terme
< 3 ans		 Moyen terme
3-10 ans		 Long terme
> 10 ans
Risque de crédit + ++ +++ + +++ ++
Risque opérationnels + ++ +++ + ++ ++
Risque de marché + ++ ++ + ++ ++
Risque de taux + + + + + +
Risque de liquidité + + + + + +
Risque d'assurances ++ ++ ++ + + ++
Risque d'action et de participation + + + + + +
Risque stratégique et risque d'activité + ++ ++ ++ +++ ++
+++ Impact fort
+++ Impact moyen
+++ Impact faible
Figure 1 Matrice de matérialité des risques liés à la nature 2025, avec la cotation suivante : + = faible ; ++ = moyen ; +++ = fort.

Matrice de matérialité des risques liés à la nature du groupe Crédit Mutuel

Matrice de matérialité des risques liés à la nature du groupe Crédit Mutuel
Matrice de matérialité des risques liés à la nature du groupe Crédit Mutuel
Risque physique Risque de transition
Catégories de risques Court terme
< 3 ans		 Moyen terme
3-10 ans		 Long terme
> 10 ans		 Court terme
< 3 ans		 Moyen terme
3-10 ans		 Long terme
> 10 ans
Risque de crédit + ++ ++ + +++ ++
Risque opérationnels + ++ ++ + ++ ++
Risque de marché + + + + + +
Risque de taux + + + + + +
Risque de liquidité + + + + + +
Risque d'assurances + + ++ + + ++
Risque d'action et de participation + + + + + +
Risque stratégique et risque d'activité + ++ ++ + +++ ++
+++ Impact fort
+++ Impact moyen
+++ Impact faible
Figure 1 Matrice de matérialité des risques liés à la nature 2025, avec la cotation suivante : + = faible ; ++ = moyen ; +++ = fort.

L'accompagnement de la transition énergétique et écologique des clients

Les groupes régionaux ont pris des engagements de décarbonation sur 8 secteurs d’activité économique. Ces engagements permettent d’adresser les émissions financées, principal poste d’émissions du Groupe Crédit Mutuel.

Les opportunités

Afin d’accompagner 100 000 clients dans leur transition énergétique d’ici 2027, objectif fixé dans le plan stratégique Ensemble Performant Solidaire, Crédit Mutuel Alliance Fédérale poursuit le développement de sa filière rénovation énergétique. Avec notamment le lancement en juin 2024, d’une marque dédiée à cette nouvelle activité. Cela inclut le lancement, en juin 2024 d’une marque dédiée à cette nouvelle activité. Homji est une plateforme proposant un accompagnement global aux particuliers tout au long du projet pour lever les principaux freins à la rénovation énergétique de leur logement.

Le Crédit Mutuel Arkéa accompagne la transition environnementale en proposant notamment à ses clients des offres de financement dédiées à l’accompagnement environnementale ainsi que des solutions d’épargne vers des produits contribuant à la transition environnementale. Dans ce cadre, le groupe s’est engagé sur des volumes d’encours à 2027 :

  • Une production annuelle de financements de la transition environnementale à 2 200 millions d’euros,
  • Une collecte brute annuelle d’épargne pour la transition environnementale : 1 560 millions d’euros.

Le groupe Crédit Mutuel soutient le développement de la transition énergétique et écologique, au travers de prêts dédiés.

Le Crédit Mutuel Arkéa, sa filiale Arkéa Banque Entreprises et Institutionnels, commercialise depuis 2023 l’offre de crédit Pact Carbone qui permet à ses clients volontaires de bénéficier d’un bilan carbone et d’une bonification du taux d’intérêt en fonction de la réduction de son intensité carbone. En outre, le prêt Pact Carbone attribue une sur-bonification visant à valoriser les contreparties ayant atteint un objectif de réduction en ligne avec une trajectoire carbone compatible avec les objectifs de l’Accord de Paris. La mesure carbone et la définition de la trajectoire sont réalisées par un organisme tiers indépendant.

Et au Crédit Mutuel Alliance Fédérale,de nouvelles offres, de nouvelles garanties et de nouvelles solidarités seront lancées d'ici 2027 par toutes les entités de Crédit Mutuel Alliance Fédérale, sur tous les marchés, pour accompagner la transformation écologique de tous ses clients et de tous ses métiers.